Os verdadeiros objetivos do cancelamento de dinheiro

2024 Autor: Seth Attwood | [email protected]. Última modificação: 2023-12-16 16:14

Em 23 de janeiro de 2017, a Comissão Europeia apresentou um plano segundo o qual pretende introduzir gradualmente restrições aos pagamentos em dinheiro. Este plano é consubstanciado pela luta contra o crime e o terrorismo em toda a União Europeia.

Dinheiro para sempre

Por que os pagamentos sem dinheiro nunca podem derrotar completamente o dinheiro

As impressoras em quase todos os países do mundo produzem cada vez mais cédulas e moedas a cada ano. Como se não houvesse Apple Pay, cartões sem contato, nenhum outro truque tecnológico. Existem apenas alguns países no mundo que ganharam dinheiro. Para todos os outros, o dinheiro parece durar para sempre. Mas isso é ruim?

Não se apresse para nos enterrar

O volume de notas em circulação no Reino Unido cresceu 10% em 2016, o maior crescimento em uma década, atingindo £ 70 bilhões pela primeira vez. Expressando esses números, Victoria Cleland, que é responsável pelo caixa no Banco da Inglaterra, acrescentou que o crescimento do caixa é típico de quase todos os países do mundo - apesar de todos os avanços tecnológicos nos últimos anos, a capacidade de pagar por telefone celular e até mesmo criptomoeda. A parcela de pagamentos não monetários está crescendo, mas, ao mesmo tempo, a quantidade de dinheiro na economia está crescendo.

O dinheiro é caro e perigoso, mas é apenas uma das faces da moeda. O dinheiro também tem suas vantagens e para todos os envolvidos no processo. Inclusive para o próprio estado.

Vamos dar uma olhada nas razões pelas quais o cache não é apenas prejudicial, mas também útil. E isso dá razão para acreditar nas palavras de Cleland, do Banco da Inglaterra: "O dinheiro tem futuro e é impressionante."

Primeiro motivo: apoiar a economia

No início do século 21, a parcela de pagamentos em dinheiro no Reino Unido caiu para menos de 17% de todos os pagamentos dentro do país. Em 2011, as autoridades lançaram uma campanha em grande escala que incentivou pequenos pagamentos em dinheiro e se concentrou na cunhagem de moedas. “Isso se deveu principalmente à queda dos preços do cobre, que teve um impacto extremamente negativo no equilíbrio do mercado interno e, consequentemente, na inflação”, diz Evgenia Abramovich, chefe do departamento de análise de risco cambial do Dukascopy Bank SA. O fato é que o Reino Unido, a exemplo dos Estados Unidos, Suíça, Noruega e países da UE, imprime moedas a partir de ligas com alto teor de cobre. Se você reduzir o volume de moedas em circulação, sua produção deixará de ser lucrativa. Com isso, 2011-2013 tornou-se um ano recorde no país para a emissão de moedas.

Em primeiro lugar, as moedas tornaram-se indispensáveis para pagar estacionamento, pequenas multas (até 20 libras) e serviços de transporte. A polícia recebeu até uma certa quantidade de moedas para que os cidadãos pudessem trocar suas notas. “Em geral, o percentual de caixa foi devolvido a 25-30% do volume de negócios total do varejo, embora não haja dados exatos sobre a dinâmica, o Banco da Inglaterra não fornece esses números, esta é uma avaliação consolidada de vários bancos comerciais,”Comenta Abramovich.

Parece que as moedas de cobre são um problema inventado. Você pode bater um pouquinho com ligas baratas, como, por exemplo, a Rússia. Mas nem a Grã-Bretanha, nem a Suíça, nem os Estados Unidos querem se afastar do cobre, vendo nisso uma queda no prestígio do país. “É claro que não existe uma relação direta entre o metal em que as moedas são feitas”, diz Abramovich. "No entanto, como a história mostra, as moedas cujas moedas eram feitas de aço, ferro ou algum outro metal barato se desvalorizaram rapidamente."

Obviamente, não existe uma relação direta entre o metal em que as moedas são feitas. No entanto, como a história mostra, as moedas cujas moedas eram feitas de aço, ferro ou algum outro metal barato se desvalorizaram rapidamente.

Mas não se trata apenas das moedas.“Um aumento na quantidade de dinheiro em circulação pode ocorrer para aumentar a oferta de dinheiro”, explica Yegor Krivosheya, um especialista em pesquisa do Departamento de Finanças, Pagamentos e Comércio Eletrônico da Escola de Administração Skolkovo de Moscou. -Isso acontece por uma série de razões: pelo controle da taxa de câmbio, pelo estímulo da economia, ou pela provisão do nível de liquidez necessário à economia”.

Razão dois: apoio à política

Campanhas para apoiar a libra esterlina como um tesouro nacional são realizadas periodicamente no Reino Unido. “Na década de 1990, foi lançada a campanha Economize a Libra, que determinou em grande parte os resultados do referendo sobre a adesão à zona do euro. A Grã-Bretanha “defendeu” sua moeda nacional”, diz Yevgenia Abramovich.

Na segunda vez, uma campanha bastante grande para apoiar o dinheiro foi lançada em 2007, com a chegada do primeiro-ministro Gordon Brown. Esta foi a segunda vez na história que os trabalhistas conseguiram manter a maioria no parlamento por dois mandatos consecutivos e, em agradecimento aos eleitores (principalmente representantes da classe trabalhadora, para a qual o dinheiro é mais familiar, mais conveniente e mais acessível do que o banco cartões ou cheques), o governo suspendeu as restrições aos saques de dinheiro em caixas eletrônicos. E algumas empresas estaduais e municipais passaram a oferecer desconto para pagamento à vista. As medidas foram contundentes, mas temporárias e tinham uma clara conotação política.

Razão três: apoiar os pobres e os migrantes

Mas, mesmo assim, o apoio das camadas desprotegidas da população é mais uma medida real, e não uma RP política. Hoje, na Europa e nos Estados Unidos, o crescimento da circulação de dinheiro é em grande parte devido ao influxo de migrantes. A maioria deles não possui uma conta bancária - eles simplesmente não podem abrir uma. E se falamos sobre a Europa moderna, uma proporção significativa de migrantes são refugiados.

“De acordo com o Regulamento sobre Refugiados, adotado pela União Europeia em 2010, os refugiados não podem ser atendidos em bancos como cidadãos da União Europeia - apenas como cidadãos dos seus estados. Não é possível encontrar um banco na Europa que abra uma conta para um cidadão da Síria, diz Yevgenia Abramovich. “Os migrantes, ou cidadãos naturalizados da União Européia, são em sua maioria a classe trabalhadora, aliás, um de seus estratos mais baixos, então o uso ativo de pagamentos bancários não é muito aceitável para eles.”

O quarto motivo: uma maneira de ganhar dinheiro

O dinheiro é toda uma indústria, incluindo uma de cobrança. Cada país da área do euro tem o direito de emitir dois tipos de moedas comemorativas ou comemorativas com o valor facial de 2 euros. Além disso, existem conjuntos colecionáveis: apesar das edições limitadas, eles ainda geram alguma receita. Embora, é claro, este também seja o PR da moeda nacional em paralelo.

Uma das maiores séries comemorativas foi lançada pelo Reino Unido em preparação para os Jogos Olímpicos de 2012 em Londres. Apesar da óbvia RP da libra esterlina, o principal motivo das autoridades era tornar a Casa da Moeda britânica lucrativa, acredita Yevgenia Abramovich.

Quinto motivo: protegendo seu dinheiro

Todas as razões acima indicam porque o dinheiro é benéfico para o estado. Mas, é claro, eles trazem benefícios significativos para as empresas e a população.

“O aumento do caixa sempre foi um sinal de tempos de crise”, acredita Konstantin Solovyov, vice-presidente do conselho do sistema de pagamentos Leader. “No caso da Grã-Bretanha, esse crescimento está associado ao Brexit. O país enfrenta mudanças não apenas políticas, mas também econômicas. Eles afetarão os bancos e os sistemas de pagamento. O mercado financeiro ficará mais isolado. As pessoas não podem prever como funcionará nas novas condições. Claro, a confiança no sistema financeiro não foi prejudicada lá, mas há certos temores, então as pessoas preferem manter suas economias fechadas."

Além disso, o dinheiro pode se tornar um elo de transição para as criptomoedas, pois o próprio conceito de "dinheiro" está sendo repensado.“Os reguladores financeiros, como já aconteceu mais de uma vez na história, ativamente“estragam”esse dinheiro - por exemplo, com a ajuda de taxas de juros negativas, bem como usando procedimentos que impedem a circulação de dinheiro, desaceleram a atividade empresarial com a ajuda de leis anti-lavagem de dinheiro e outros procedimentos, bem como oportunidades de bancos para bloquear dinheiro na conta - tudo isso automaticamente tira as pessoas da circulação tradicional de dinheiro”, - diz o sócio da empresa de investimentos First Imagine! Ventures Alexander Starchenko. Nessa situação, a maneira de fugir do dinheiro "contaminado" é usando criptomoedas. “Podemos dizer que as criptomoedas não têm garantias, mas geralmente não há garantias reais sob o papel-moeda”, observa Starchenko.

As criptomoedas não têm garantias, mas geralmente também não há garantias reais sob o papel-moeda.

Preço à vista

Claro, é tudo uma questão de quantidade. O que há de mais em dinheiro - remédios ou venenos - depende de sua participação na economia. Muitas nações enfrentam o desafio de reduzir a quantidade de dinheiro, porque é muito caro para o país mantê-lo.

Veja a Itália, por exemplo. O país vive um boom de pagamentos sem contato: no ano passado, o volume de pagamentos sem dinheiro aumentou 16% e atingiu 190 bilhões de euros. Os pagamentos com cartão sem contato aumentaram 700% para 7 bilhões de euros, os pagamentos com cartão em geral - 75%, os pagamentos móveis - 63%. Esses cálculos foram publicados recentemente por pesquisadores da Universidade Politécnica de Milão.

Apesar desses números impressionantes, a Itália ainda é uma terra de dinheiro. O volume de dinheiro em circulação é de 182,4 bilhões de euros (no final de 2015). Além disso, o cache está crescendo ano a ano, tanto em números absolutos quanto em termos relativos. Se em 2008 o volume de dinheiro em circulação era igual a 8,1% do PIB, então em 2015 já era 11,2% do PIB, com os indicadores médios da zona do euro sendo de 9,7%, a empresa italiana The European House cita dados. -Ambrosetti. O país gasta cerca de 10 bilhões de euros em serviços em dinheiro todos os anos. Enquanto os custos totais da UE são 60 bilhões.

Se o estado conseguir reduzir a parcela do dinheiro para a média europeia, então, a cada ano, o orçamento economizará 1,5 bilhão de euros.

Quando qualquer país com uma grande parcela de caixa se depara com a tarefa de reduzir seu volume, o olhar das autoridades financeiras imediatamente se dirige para aqueles raros estados-exceções em que a produção de caixa não está crescendo, mas diminuindo. Todos querem ser iguais a eles. Os exemplos mais proeminentes são Suécia, Noruega e Dinamarca. O volume de dinheiro em circulação nesses países está diminuindo, embora a taxas diferentes, e hoje cerca de 85-90% de todos os pagamentos são feitos através de canais que não sejam de dinheiro.

O que esses países têm em comum e o que impede todos os outros, por exemplo, a Itália, de alcançar o mesmo sucesso?

Vodka + pijama

“Esses países são um exemplo vivo de calma, tanto política quanto econômica, que, é claro, está interligada”, diz Konstantin Solovyov, vice-presidente do conselho do sistema de pagamentos Leader. - A confiança no estado e nas instituições financeiras existe ao mais alto nível. Além disso, esses países têm uma rede altamente desenvolvida para aceitar pagamentos que não sejam em dinheiro - você pode pagar com cartão, mesmo no mercado."

É claro que nem a Itália nem a Rússia têm um ou outro. Mas existem muitos países no mapa-múndi onde tudo parece estar em ordem com esses dois fatores, mas não há um crescimento rápido nos pagamentos não em dinheiro. Talvez haja algum segredo escandinavo? Claro que sim, acredita Yevgenia Abramovich, e identifica três traços característicos da economia desses países e da mentalidade de seus habitantes.

1) Uma população pequena e aproximadamente a mesma densidade populacional em todo o país

Nos anos 1970-1980, os países escandinavos começaram a seguir uma política de reassentamento de pessoas em todo o país, com a qual a densidade populacional nas capitais diminuiu. Se a população estiver espalhada por um território, o dinheiro torna-se menos conveniente. É muito mais conveniente pedir mantimentos para casa se o supermercado estiver a 10 quilômetros de distância usando um cartão do banco do que comprando a dinheiro.

2) A mentalidade da população

“Existe até uma palavra separada na Finlândia, kalsarikännit, que se traduz em 'Eu bebo em casa de cueca, não vou sair', diz Abramovich. E, como sabemos, a linguagem descreve o mundo das pessoas que a falam. Os suecos e noruegueses têm uma imagem do mundo semelhante. Se algo pode ser feito remotamente, eles preferem fazê-lo remotamente.

A partir da década de 2000, a Escandinávia começou a oferecer incentivos fiscais significativos para empresas de vendas à distância. Como resultado, impulsionou ainda mais o crescimento de empresas como OTTO e Stockmann.

3) A impossibilidade de comprar álcool por dinheiro

“Essa medida foi introduzida em 2013 e teve um tremendo sucesso”, diz Yevgenia Abramovich. “Acontece que os residentes desses países gastam em média cerca de 20% de sua renda com álcool, menos impostos, serviços públicos, seguros e pagamentos de crédito.” A rigor, o objetivo das autoridades era diferente - controlar o consumo de álcool com mais firmeza. Não se sabe se o consumo de álcool foi reduzido, mas a parcela do dinheiro no varejo foi reduzida significativamente.

O futuro do dinheiro: encolher, mas sobreviver

Ao desenvolver uma economia sem dinheiro, não se deve "jogar fora a criança" reduzindo artificialmente a presença de dinheiro. “Uma economia sem dinheiro não é o mesmo que um mundo sem dinheiro”, lembra Yegor Krivosheya. "Em uma economia sem dinheiro, é criada a igualdade de todos os métodos de pagamento e não há barreiras adicionais para os participantes do mercado ao escolher um método ou outro."

Enquanto essas barreiras existem. Por exemplo, eles são para negócios. Banki.ru escreveu sobre o fato de que o desenvolvimento de pagamentos que não sejam em dinheiro é dificultado de muitas maneiras por seu alto custo para o vendedor. De acordo com os cálculos da associação empresarial Opora Rossii, o custo de aquisição para lojas online de produtos não alimentares varia de 1,6% a 3,5%, enquanto o custo total de atendimento do cash-over é de 0,1% a 0,5%.

Essa diferenciação não existe apenas em nosso país. O UK Retail Consortium calculou que o custo médio da transação em dinheiro é de aproximadamente 0,15% do pagamento (calculado para 2015), enquanto um pagamento com cartão de débito custa 0,22% e um cartão de crédito custa 0,79%. Essa lacuna está diminuindo a cada ano. Mas, desde que permaneça muito sensível, não devemos esperar uma diminuição na popularidade do cache.

Não se esqueça que o percentual de dinheiro em assentamentos de varejo no país depende diretamente do volume da economia subterrânea, que inclui não só o emprego informal, mas também a corrupção e componentes criminais. E é improvável que a Rússia ou qualquer outro país consiga derrotar completamente esses fenômenos nos próximos anos.

Portanto, vamos deixar de falar sobre o desaparecimento total do dinheiro no horizonte previsível. “Há razões para acreditar que, na Rússia, em 10 anos, a parcela dos pagamentos em dinheiro no faturamento do varejo pode cair para 30% dos atuais 60-70%”, observa Abramovich. - 30% é o cenário mais otimista; provavelmente, eles permanecerão no nível de 35-40%.

Em geral, no mundo, a parcela ótima dos pagamentos em dinheiro no volume de negócios é de cerca de 25%, números que já foram chamados pelo BCE durante a próxima revisão da política monetária.